Sygnum, que gestiona $4.5 mil millones, reestructura fondo cripto para atraer inversores institucionales. Descubre más.
El grupo bancario de activos digitales con sede en Suiza, Sygnum, ha convertido con éxito su fondo de criptomonedas Yield Core en una estructura de Fondo de Inversión Alternativa Reservada de Luxemburgo (RAIF), avanzando hacia ofrecer inversiones en criptomonedas de nivel institucional. El fondo, que gestiona cerca de 30 millones de dólares en activos, se enfoca en estrategias generadoras de rendimiento en los mercados de criptomonedas.
Conversión del fondo de criptomonedas de Sygnum a la estructura RAIF de Luxemburgo
La transición, aprobada por el 99% de los inversores existentes, mejora el marco de gobernanza del fondo y elimina el riesgo de contraparte a través de la propiedad directa de activos. El fondo ha demostrado un rendimiento positivo hasta ahora con un ratio de Sharpe de 2.7 durante dos años.
«Este movimiento no solo aumenta la protección y la comodidad del inversionista, sino también fortalece nuestra distribución internacional,» declaró Markus Hämmerli, Jefe de Estrategias Líquidas en Sygnum. «La transición de Yield Core a la estructura RAIF de Luxemburgo es un paso importante en nuestros esfuerzos continuos por proporcionar, entre otros, soluciones de rendimiento cripto de primera clase a nuestra creciente base de inversores.»
Estrategias y expansión del mercado
El fondo emplea estrategias neutrales al mercado, incluyendo préstamos, arbitraje de financiación y provisión de liquidez en el espacio cripto. Bajo la nueva estructura, puede expandirse en mercados clave como Singapur, apuntando a inversores profesionales e institucionales que buscan fuentes diversificadas de rendimiento.
La reestructuración aborda la creciente demanda de vehículos de inversión en criptomonedas regulados, particularmente de inversores institucionales que buscan alternativas a los productos de renta fija tradicionales en el entorno del mercado actual. Los inversores pueden acceder al fondo a través del Banco Sygnum u otros bancos custodios, con planes para una distribución ampliada en jurisdicciones selectas.
El creciente interés se confirma con el informe del primer semestre de 2024, en el que la empresa informó un aumento en los activos bajo gestión a 4.5 mil millones de dólares y un aumento del 500% en los volúmenes de negociación de derivados.
«Como el AIFM autorizado, estamos orgullosos de apoyar a Sygnum en proporcionar a los inversores un camino seguro y regulado hacia la clase de activos virtuales,» afirma Stephan Edelmann, Director General de Hauck & Aufhäuser Innovative Capital. “No solo hemos extendido las bien establecidas estructuras AIF de Luxemburgo a este campo innovador, sino que también hemos creado una oportunidad única para que los inversores accedan a esta clase de activos emergentes con confianza y cumplimiento.»
Expansión en la UE bajo MiCA
El mes pasado, el grupo bancario de activos digitales con sede en Zúrich y Singapur anunció que había asegurado una licencia de criptomonedas en Liechtenstein. Esta licencia fue otorgada a su filial local, permitiéndole ofrecer servicios de activos digitales regulados, incluyendo corretaje, custodia y banca.
Los servicios operarán bajo la Ley de Proveedores de Tecnología de Confianza y Token de Liechtenstein. Con esta licencia, Sygnum también está posicionada para buscar una licencia de Proveedor de Servicios de Activos Cripto (CASP) bajo la regulación de Mercados en Activos de Cripto (MiCA) de la Unión Europea una vez que Liechtenstein adopte la regulación, que se espera para el primer trimestre de 2025. La licencia CASP permitiría a Sygnum expandir sus servicios en toda la Unión Europea.
MiCA, un marco regulatorio adaptado al sector de las criptomonedas, permite a las empresas con licencia en un país operar en los 27 estados miembros de la UE y los países del Área Económica Europea, incluyendo Liechtenstein. Suiza, donde Sygnum tiene su sede, está fuera de esta jurisdicción reguladora.
Preguntas Frecuentes
- ¿Qué es el fondo Yield Core de Sygnum?
Es un fondo de criptomonedas que administra cerca de 30 millones de dólares, enfocado en estrategias generadoras de rendimiento en los mercados de criptomonedas.
- ¿Cuál es el objetivo de la transición del fondo a la estructura RAIF de Luxemburgo?
Mejorar el marco de gobernanza, eliminar el riesgo de contraparte y expandirse en mercados clave como Singapur, además de fortalecer la distribución internacional.
- ¿Cuál es el impacto de la regulación MiCA en Sygnum?
Permitirá a Sygnum expandir sus servicios de activos digitales en toda la Unión Europea una vez que Liechtenstein adopte la regulación, prevista para el primer trimestre de 2025.
