¡Acción de TeraWulf cae un 7%! Descubre el impacto del anuncio de $425 millones en notas convertibles
Las acciones de la empresa de minería de Bitcoin (BTC) TeraWulf Inc. WULF cayeron más del 7% a $5.84 tras el anuncio de la empresa de una oferta de $425 millones en bonos convertibles senior al 2,75% con vencimiento en 2030.
Desempeño y Resistencia del Precio
Matthew Sigel, jefe de investigación de activos digitales de VanEck, destacó que WULF fue la acción con peor desempeño en el ETF VanEck Digital Transformation (DAPP) el 24 de octubre. Sigel declaró que la actual caída en el precio de las acciones de TeraWulf es un retroceso saludable después de un impresionante ascenso del 71% entre el 9 y el 22 de octubre.
Daniel Marques, gerente de Ernst & Young, compartió en X que la zona de precio alrededor de $6 está actuando como una «resistencia pesada», con indicadores de fuerza mostrando que esta sería una área desafiante a corto plazo.
Ampliación de Operaciones y Programa de Recompra
TeraWulf pretende asignar los fondos recaudados de esta oferta a varias áreas clave, con $115 millones destinados a la recompra de acciones ordinarias y $51 millones adicionales para financiar transacciones de llamadas cubiertas diseñadas para reducir la dilución potencial de la conversión de los bonos convertibles.
- Los fondos restantes apoyarán propósitos corporativos generales, que pueden incluir capital de trabajo, adquisiciones estratégicas y la expansión de la infraestructura del centro de datos para desarrollar aún más las actividades de computación de alto rendimiento (HPC) de la empresa.
Términos de Conversión de Bonos
Los bonos serán convertibles en efectivo, acciones ordinarias o una combinación de ambos, a discreción de la empresa, basada en una tasa de conversión de 117.9245 acciones por cada $1,000 de monto principal. Según el anuncio, esto equivale a un precio de conversión inicial de aproximadamente $8.48 por acción, lo que representa una prima del 32.5% sobre el precio de cierre de las acciones de TeraWulf el 23 de octubre.
Transacciones de Llamadas Cubiertas
Además, la empresa ha entrado en transacciones de llamadas cubiertas, con un precio máximo de $12.80 por acción — el doble del precio de cierre el 23 de octubre. Una llamada cubierta es un tipo de transacción derivada que limita la pérdida potencial de una contraparte que vende una opción a una empresa que emite bonos convertibles. Este movimiento pretende mitigar la dilución potencial y compensar cualquier pago en efectivo que exceda el monto principal de los bonos en caso de conversión.
Programa de Recompra
Notablemente, TeraWulf ha lanzado simultáneamente un programa de recompra, adquiriendo aproximadamente 17.97 millones de acciones comunes por $115 millones al precio de cierre del 23 de octubre de $6.40 por acción. Según la declaración de TeraWulf, se espera que esta recompra aumente el valor para los accionistas existentes al reducir el número de acciones en circulación.
Preguntas Frecuentes
- ¿Por qué han caído las acciones de TeraWulf?
Las acciones de TeraWulf cayeron más del 7% tras anunciar una oferta de bonos convertibles senior al 2.75% con vencimiento en 2030. - ¿Cómo planea TeraWulf usar los fondos recaudados?
La empresa destinará los fondos a la recompra de acciones, transacciones de llamadas cubiertas y propósitos corporativos generales como capital de trabajo y adquisiciones estratégicas. - ¿Qué se espera lograr con el programa de recompra?
El programa de recompra de TeraWulf se espera que aumente el valor para los accionistas existentes al reducir la cantidad de acciones en circulación.
