Los niveles de adopción para las monedas digitales de bancos centrales (CBDC) han sido lentos en los últimos meses, pero China y Australia están renovando esfuerzos para avanzar en iniciativas que se espera estimulen el desarrollo de nuevos casos de uso y fomenten la innovación.
China impulsa la adopción del yuan digital
Recientemente, el Banco Popular de China (PBoC) presentó una nueva actualización del monedero digital de hardware del yuan diseñado para mejorar su usabilidad entre turistas y residentes con menos conocimientos tecnológicos. Este desarrollo incluye códigos QR y tecnología de Comunicaciones de Campo Cercano (NFC).
Anunciado originalmente en 2021, el monedero de hardware se asemeja a las tarjetas de débito, con botones y una pantalla de tinta electrónica. Los usuarios empleaban estos botones para ingresar los precios de pago mientras la pantalla mostraba la información relevante.
Tras casi tres años desde su lanzamiento y niveles irregulares de adopción, el Instituto de Investigación de Moneda Digital del PBoC lanzó una actualización integral. La nueva tarjeta permite pagos sin contacto en dispositivos POS mediante NFC, muestra el saldo del usuario y la cantidad a pagar en una pantalla más amplia.
- Las funciones en pantalla están en inglés y mandarín, enfocándose en turistas, pero aún está por verse si el PBoC expandirá a más idiomas.
- Los comerciantes sin dispositivos NFC pueden usar la funcionalidad QR del monedero para recibir pagos, demostrando la inclusión del banco central.
- El PBoC enfatiza que los principales objetivos de la actualización son los residentes sin acceso a Internet y servicios financieros tradicionales.
Aparte de sus funcionalidades offline, el monedero digital del yuan incluye seguridad mejorada, con el banco central experimentando con características de programabilidad para límites de transacción.
Adopción hacia el mainstream
Desde el inicio del año, las autoridades chinas han tomado medidas para impulsar la adopción de la CBDC, colaborando con el sector privado. Varios bancos han expandido sus servicios del yuan digital a clientes corporativos, incluyendo HSBC y Citi.
Anteriormente, el PBoC eliminó la palabra ‘piloto’ de la descripción de la aplicación del yuan digital, lo que sugiere que se acerca a una implementación general. Actualmente, una de cada ocho personas en China continental tiene un monedero del yuan digital, y el PBoC está ansioso por aumentar esta cifra antes de 2025.
Australia avanza con la tokenización mayorista
Por otro lado, el Banco de la Reserva de Australia (RBA) continuará con sus estudios sobre tokenización de activos en el sistema financiero tras probar con pilotos tempranos de CBDC. El RBA ha anunciado una consulta pública en la que busca aportaciones de actores del ecosistema.
Llamado Proyecto Acacia, el estudio se centra en explorar el papel de las monedas digitales emitidas por el sector privado y las CBDC para mejorar el mercado de activos tokenizados. El dinero del banco central se enfocará en emisión en redes blockchain de terceros, superando los experimentos anteriores que involucraban infraestructura controlada por el RBA.
Dirigirse a terceros ofrecerá beneficios, incluyendo liquidaciones entre redes, y servirá como puente para diferentes activos. Los entusiastas argumentan que esta nueva iteración de CBDCs mayoristas mejorará la liquidez en mercados digitales con libros distribuidos de terceros que brindan funcionalidades avanzadas de contratos inteligentes.
Precauciones ante los riesgos
Según algunos expertos, los bancos centrales deben ser cautelosos al emitir CBDCs mayoristas en arquitecturas de terceros, ya que esto podría reducir el control de los reguladores bancarios en la política monetaria. No obstante, usar CBDCs existentes vería al banco central ceder parte de sus capacidades de liquidación atómica a cambio de un control más estricto.
Proceder con el Proyecto Acacia podría provocar cambios significativos en el marco financiero existente, involucrando a varias agencias financieras. Aunque desarrollar en un entorno regulado aplacaría los efectos, se predice un aluvión de cambios regulatorios en el panorama financiero, con la Comisión Australiana de Valores e Inversiones como el actor más afectado.
Preguntas Frecuentes
- ¿Qué mejoras ha realizado China en el monedero digital yuan?
China ha mejorado el monedero digital yuan con tecnologías NFC y QR, haciéndolo más inclusivo para turistas y residentes con menos acceso a tecnología, enfoque sin conexión a Internet y seguridad mejorada.
- ¿Cuál es el objetivo del Proyecto Acacia en Australia?
El Proyecto Acacia busca explorar el papel de las CBDCs y las monedas digitales privadas en mejorar los mercados de activos tokenizados y las liquidaciones, con un enfoque en infraestructuras de terceros y liquidaciones transfronterizas.
- ¿Cuál es el riesgo potencial de las CBDCs en infraestructuras de terceros?
Utilizar infraestructuras de terceros puede reducir el control de los reguladores sobre la política monetaria, aunque podría mejorar la liquidez en los mercados digitales y ofrecer funcionalidades avanzadas de contratos inteligentes.
